苹果眼里没有“最大甲方”

　　然而，苹果正在中国市场并不像一个实正的乙方，而是采纳“养狼”策略，压榨供应商利润，同时搀扶培育二供三供。3。因为苹果的供应链转移，印度等东南亚国度比沉不竭抬升，中国正在全球手机财产中的占比从98%萎缩到85%。4。苹果的供应链企业正逐步降低“苹果依赖症”，试图寻找苹果之外的之道，如立讯细密向汽车Tier1厂商转型。5。取此同时，中国消费者起头逐步接管小米、华为等国产物牌，为供应链企业脱节苹果这个“独一大客户”打下了的根本。全球商业款式中，因为财产禀赋分歧，以商业顺差逆差排名，中国是最大的商品输出国，而美国则是最大的买入国。这也就是良多人将美国定义为“中国最大甲方”的按照。但对于以苹果为代表的美国国际型公司来说，除本土市场之外，中国无疑是其最大甲方。仅正在中国市场，客岁苹果就豪取了646亿美元收入，接近1个中国电信，相当于3个贵州茅台或6个长江电力（三峡+葛洲坝）。如许的体量，该当是所有外资企业正在中国收入规模最大，以至可能不消加“之一”。大量中国的中产阶级沉沦于苹果产物，为其付出超高的毛利率并连结极高粘性。然而面临最大的甲方，苹果却并不像一个实正的乙方：稍有风吹草动，苹果便好处最大化的准绳，裹挟各家企业下南洋，驻印度，指导中国企业好处取本土社会价值进行剥离。对于中国供应商，苹果持久采纳“养狼”策略，一边压榨现有供应商利润，将绝大部门利润留正在自家后花圃；一边搀扶培育二供三供，防止从供做大到本人的好处。靠中国供应商奠基复杂贸易帝国，靠中国市场成绩世界最高市值公司。苹果借此瓜分全球手机财产接近一半的收入，攫取整个行业80%的利润。但目前中国正在苹果手机零部件的占比（成本计较），曾经萎缩到2%。到本年一季度，这种策略的起头逐步：苹果正在中国市场份额收缩，华为反超登顶。但至今为止，苹果似乎并没有想要调整策略的意义——除了CEO库克来华的次数越来越多。坐正在尖，手握浅笑曲线两头的设想研发和营销，苹果将低附加值的制制环节转移到成长中国度，操纵铰剪差赔取高额利润。再将其投入到研发设想，或回购股份推升股价，轮回来去。从产物到本钱，苹果世界贸易帝国的脚色持久安定。2024年，苹果以18%的出货量，瓜分了接近一半的市场规模，更是以超强的客户、财产链双面议价能力，独揽了全球手机财产80%的利润。并且这种环境曾经持续了良多年。按照客岁苹果发布的供应商材料，财产链187家焦点企业里，中国共有45家，加上、企业共计91家，占比接近一半。这些光鲜明丽的数字背后，躲藏着且极为现蔽的“铰剪差”：苹果2024财年净利率高达24%，相当于每卖1000美元手机净赔240美元；而中国果链22家上市公司平均净利率只要4%，相差5倍。此中超10%净利率的，也仅有水晶光电、兆易立异、中石科技三家，其配合特点是供应苹果的价值量较低。好比，兆易立异也正在为iPhone供给Nor Flash芯片，但价值含量远不及三星、Sk海力士的存储芯片。一部iPhone 15 Pro Max中，美系零部件占比（成本金额计较）约33%，韩国比沉为29%，日系10%，中国9%，而中国则萎缩到了2%。考虑到印度产16系列占比将会添加，中国的形成部门正在新款苹果产物中的占比只会进一步降低。中国厂商虽然正在数量上占领了绝对劣势，但只担任代工、拆卸、毗连器、玻璃面板等低价值环节，也就不免被苹果“呼之即来，挥之即去”。45家供应商，几十万名财产工人，只能分食此中的2%，比拟苹果正在中国复杂的收入规模，苹果以“财产盟从”的身份，一手搀扶果链公司，另一只手却不竭培育备胎，搀扶二供三供，以防一家独大挑和本人的话语权。为了能和苹果告竣合做，果链企业不吝斥巨资采办苹果“钦定”的设备，每年花费大量本钱开支，以维持苹果严苛的良品率和手艺尺度。听说，正在2009年8月，富士康一个小零件的成本节制未能达到要求，苹果一个部分的担任人一通德律风就间接打给了郭台铭，连带让鸿海原定的人蒋浩良贬为董事长室特帮。果链企业“苦苹果久矣”，却也由于不变而深度的绑定关系而无可何如。欧菲光、信维通信、东山细密、欣旺达、瑞声科技等企业都曾被苹果轻伤。2023年，库克参不雅完立讯细密的工场后向暗示：“苹果95%的产物仍正在中国出产、制制和拆卸。”然而，跟着形势急转，库克立马调转船头。以“链从”身份，裹挟果链企业下南洋。其规划到2025年把印度苹果的制制占比提高到25%。按照苹果发布的全球工场分布，越南、印度等东南亚国度比沉不竭抬升。2018年，越南仅有15家工场，两年后就上升至21家。现在越南苹果工场已达35家，为其出产iPhone、AirPods、iPad、HomePodmini、MacBook等设备。这此中，富士康、歌尔股份、立讯细密、比亚迪电子等国内企业纷纷南下越南设厂，以满脚苹果的间接要求。印度则是iPhone全球腾挪最主要的下一坐。早正在2016年库克就曾正在印度之行中暗示，但愿将现有的苹果出产线和办事搬到印度市场。塔塔集团正在收购纬创工场后，于2023年正式入籍“果链”，成为第一家进入iPhone拆卸序列的印度本土公司。曾有相关人士透露，苹果打算正在2-3年内，于印度每年出产超5000万部iPhone，将来还将持续添加，将来将衔接苹果四分之一的出产量。最新动静显示，苹果打算最快于2026年出产美版iPhone。为此，塔塔需正在本年将产能从3500万部/年提拔至近7000万部，相当于再制一个“郑州富士康”‌。富士康、和硕等中国供应商敏捷响应，扩大正在印度的投资规模。富士康正在班加罗尔斥资26亿美元扶植的新工场，即将启动首条出产线，其出产的iPhone 16系列将很快发货。比拟中国，印度环节零部件如摄像模组、声学器件、OLED面板等高度依赖进口，为此，苹果期望富士康、和硕等企业正在本地扶植元器件工场，方针正在2025岁尾前将当地采购率提拔至50%。最受伤的要属郑州。得益于郑州富士康，河南持久位居“中部外贸第一省”，这门第界电子代工巨头曾占领河南一半以上的出口份额，现正在必需面临报酬制制的产能和就业波动。因为苹果不竭推进的产能转移，2024年上半年，河南的手机出口额同比下滑49。1%，全省少出口了1257万部手机，郑州手机产量（2023年）不及2014年峰值的一半。导致2024年上半年郑州进出口总额下降超20%。面临强势的苹果，中国企业甚至复杂的中国市场，却几乎没有任何订价权，持久处正在被动弱势地位。富士康净利率只剩2。5%，立讯细密净利率从11%腰斩到5。4%。现在苹果挥师南下，很多企业还能正在海外获得收益，但雷同河南富士康这种规模复杂的就业生齿就只能被抛下。一方面，苹果会遭到和的影响甚至施压；另一边，放眼全球，中国具有最为完整且高效的财产集群，库克不得不临时维持概况上的协调，但暗地里，苹果的供应链布局正正在悄悄改变。这种拧巴的场合排场临于苹果来说影响不小——缺乏中国供应链的支撑，其正在汽车、AI等新计谋标的目的进展迟缓，中国市场的再次洗牌，则是一个愈加现性、规模更大的潜正在危机。苹果正在华最焦点的合作敌手华为，正在履历了5年的极限施压后浴火。本年一季度，华为以19。4%的市场份额拔得中国市场头筹，同比增幅达28。5%，小米增加16。5%，位居第三，苹果市场份额下滑7。7%，曾经排到第五名。乔布斯之后，苹果立异日趋迟缓，折叠屏掉队于华为、三星、荣耀。语音帮手Siri的智商远不及小爱同窗，被卑称为“人工智障”，消费者利用频次极低。苹果最终选择取阿里合做AI。正在苹果财产链大迁移，及国产手机品牌大的双沉布景下，果链企业正不竭降低“苹果依赖症”，试图寻找苹果之外的之道。“果链”巨头之一的立讯细密，曾是富士康的下逛供应商，进入苹果供应商系统后成为一级代工场，现在其营业邦畿不只仅局限于消费电子，还涉及汽车、电脑、毗连器等范畴纷歧而脚。其汽车营业规模曾经迈入百亿量级，营收冲破137亿元，两年翻倍，立讯细密正从电子代工场向汽车Tier1厂商转型。并且，其营业盈利能力远高于消费电子，对提拔公司运营效率至关主要。欧菲光业也是一个典型案例。2016年插手苹果供应商名单后，欧菲光正在蜜月期急速飙升，2016-2017年创制了汗青最好业绩表示。然而，2021年欧菲光被踢出“果链”，随即江河日下，2020-2022年三年吃亏近百亿，完全跌入低谷。但跟着华为、小米等国产手机财产链兴起，欧菲光完成从果链弃子到华为从供的富丽回身，业绩也随之改善。瑞声科技已经是苹果的“第一高声学部件供应商”，正在苹果的“帮衬”下，公司正在2017年送来股价业绩的巅峰。不外，正在蒙受苹果搀扶的歌尔股份、立讯细密等合作敌手的“蚕食”后，瑞声科技丢掉了苹果声学第一供应商的宝座，股价一度暴跌87%。为扭转颓势，瑞声科技通过一系列并购，建立起集声学、光学、触觉反馈及等多营业集群，正在消费电子之外，开辟智能汽车、AI眼镜、机械人等使用场景，而这些产物也根基上都正在苹果的能力半径之外。2024年，瑞声科技斩获营收273。3亿元，刷新汗青新高；归母净利润17。97亿元，同比增加142。7%。虽然利润不及巅峰期的1/3，但至多曾经起头逐渐走出低谷，逐渐证明本人能够凭仗制制加工能力，而不必再完全依赖苹果的订单。而中国的消费者们，也起头逐步对苹果祛魅，更多接管小米、华为等国产物牌，这为供应链企业们脱节苹果这个“独一大客户”打下了的根本。2023年，正在美国亚利桑那州厂举办的台积电“首批机台设备进厂仪式”上，92岁高龄的张忠谋颤颤巍巍地说：“全球化，出格是商业，”凡是来说，企业进入另一国度，必必要恪守本地的法令和法则，这是根基准绳，特别是中国企业，对此根基上不寒而栗，四周避雷。但像苹果如许完全以贸易好处至上，将本人的财产链、方针客户群如提线木偶般随便的，放眼全球都极为稀有。以至能够说，这种动做早已离开了简单的贸易好处思虑范围，转而成为了一种同化着贸易好处、坐位、文化冲突以至于动机的复杂决策系统。值得高兴的是，苹果供应链企业，做为全球电子消息财产中的“高地”，其出产和拆卸价值毋庸置疑。即即是没有苹果这家公司，这些全球电子财产的俊彦企业，也必然会获得本人的空间。中美关税大和愈演愈烈只是，底子缘由是中美正在经济贸易范畴的博弈甚至匹敌，已然上升为国际经济的核心和发酵的风暴眼。正在这种环境下，苹果所做出的“贸易选择”，生怕再也不会那么贸易了。